Вклады населения в апреле выросли на 0,8%

Ситуация с вкладами населения в апреле улучшилась, рассказала председатель ЦБ Эльвира Набиуллина на пресс-конференции 8 мая. По предварительным данным регулятора, за месяц средства населения в банках выросли на 0,8% после 1%-ного оттока в марте. На начало апреля россияне держали в банках 31,5 трлн руб., в таком случае прирост за месяц составил бы около 250 млрд руб.

Основной рост пришелся на конец месяца: в последнюю декаду апреля вклады выросли на 0,6%, что связано в том числе с выплатами зарплаты и начислением процентов по счетам, указано в обзоре ЦБ «Финансовый пульс», опубликованном в пятницу вечером. При этом рост рублевых вкладов за месяц составил около 1,4%, в то время как валютные сократились на 1,1%.

В марте банки, напротив, столкнулись с оттоком средств населения: по данным ЦБ, россияне забрали 1% вкладов. Пострадали в основном валютные вклады, сократившиеся на $5 млрд, тогда как рублевые вклады прибавили 20 млрд руб. При этом формально средства населения в марте выросли – на 645 млрд руб. – за счет подешевевшего в марте рубля (16% к доллару и евро) и переоценки валютных вкладов.

ЦБ объяснял сокращение вкладов тем, что россияне в марте активно делали покупки на случай самоизоляции, а также совершали крупные отложенные покупки (автомобили, бытовая техника) в ожидании роста цен. Сокращение валютных средств в марте было, в частности, связано с тем, что несколько крупных банков прекратили принимать валюту во вклады, что выступает разовым фактором, замечает старший экономист банка «Открытие» Максим Петроневич.

Крупные банки в ответ начали повышать ставки вкладов. В конце марта средняя максимальная ставка вкладов в топ-10 банков по размеру средств населения, которую рассчитывает ЦБ, перешла к росту впервые с ноября. Ко второй декаде апреля показатель прибавил почти 0,3 процентного пункта (п. п.) и достиг 5,432%. Но в конце апреля, после того как ЦБ снизил ключевую ставку сразу на 0,5 п. п. до 5,5%, некоторые крупные банки вернулись к снижению ставок вкладов. В результате максимальная ставка вкладов в третью декаду апреля тоже снизилась – на 0,069 п. п. до 5,363%. 

Проценты копятся, расходы падают

Рост менее 1% скорее связан с техническими факторами, чем ростом спроса на вклады и счета, считает аналитик S&P Роман Рыбалкин. Чуть менее половины прироста, по его оценке, могла дать капитализация процентов, набежавших за месяц по вкладам и счетам. Средняя стоимость фондирования от физических лиц в рублях в крупных банках, на которые приходится основная часть пассивов, составляла около 5% годовых по итогам 2019 г., что дает прирост за месяц примерно на 0,4 п. п., рассуждает Рыбалкин. Кроме того, из-за режима самоизоляции в апреле резко сократилось потребление, что могло привести к росту остатков крупных вкладчиков на счетах в банках по итогам месяца, добавляет он.

Апрельское увеличение средств физлиц на 0,8% абсолютно органично и может быть объяснено в первую очередь капитализацией процентов и начислением зарплат, согласна аналитик Moody's Ольга Ульянова:«Люди запаслись наличными в марте и сейчас уже не снимают их в таком количестве, к тому же многие сократили расходы, благодаря чему остатки на счетах снижаются меньше обычного». Хотя часть притоков могла быть обусловлена реакцией на промовклады с привлекательным условиями, допускает она, вряд ли это основная причина прироста.

По сравнению с ситуацией год назад динамика скромная, замечает Петроневич: в апреле 2019 г. прирост составил около 600 млрд руб. с исключением влияния валютной переоценки. На росте вкладов в апреле, конечно, отразились капитализация процентов, признает он, а также приток средств на счета эскроу, который с учетом динамики в последние месяцы, по его оценке, мог составить 60–80 млрд руб. Однако даже с поправкой на счета эскроу и капитализацию процентов можно говорить и о том, что приток на депозиты есть, подчеркивает Петроневич. Впрочем, прирост мог быть связан с выплатой годовых бонусов за 2019 г., так как некоторые компании выплачивают их работникам в апреле – мае, после подготовки годовой отчетности, предполагает он.

Счета против вкладов

Крупные банки подтвердили «Ведомостям», что средства населения в апреле выросли, особенно на текущих и накопительных счетах.

ПСБ заметил увеличение средств клиентов на счетах по итогам апреля, говорит директор департамента расчетных и сберегательных продуктов Наталья Волошина: «Сейчас клиенты меньше склонны к спонтанным тратам и снятиям денежных средств». А альтернативных вкладам инструментов для сбережений в ситуации волатильности на рынке практически нет, считает она.

«Открытие» в апреле наблюдало незначительный рост остатков на счетах (как карточных, так и накопительных) розничных клиентов, связанный прежде всего с сокращением потребления в связи с карантином, рассказал начальник управления сберегательного и инвестиционного бизнеса Александр Бородкин. 

В «Тинькофф банке» средства населения выросли примерно на 7%: рублевые счета – на 19 млрд руб., валютные – на $51 млн. Представитель банка также связывает рост со снижением общей покупательской активности клиентов и ждет, что в мае счета продолжат расти, так как ограничительные меры остаются в силе.

Совкомбанк фиксирует прирост средств на счетах в апреле, подтвердил его представитель, но размер не уточнил.

Банки также заметили переток с вкладов на накопительные и текущие счета. 

МКБ в апреле наблюдал прирост по накопительным счетам и ждет роста интереса к депозитным продуктам с ослаблением режима самоизоляции, говорит его представитель, не называя цифр.

В ВТБ в апреле продолжился мартовский тренд по оттоку средств с вкладов, в основном за счет срочных депозитов в валюте. Но они перетекли на накопительные и текущие счета, по которым портфель банка вырос на 7%, рассказал представитель ВТБ. 

В Райффайзенбанке средства физлиц в апреле выросли на 9,6 млрд руб. после роста на 8,8 млрд руб. в марте, при этом оба месяца банк, по словам его представителя, наблюдал тенденцию перетока средств клиентов с депозитов на текущие и накопительные счета.

Росбанк предпочитает рассматривать не отдельно динамику вкладов, а использовать целостный подход к размещению портфеля средств клиентов в целом, сообщила замдиректора департамента розничных клиентских решений и цифрового бизнеса Росбанка Лидия Каширина, отказавшись от других комментариев.

Представитель Сбербанка отказался комментировать поведение вкладчиков банка в апреле.