Негосударственным пенсионным фондам (НПФ) необходимо предоставить дополнительные возможности для управления страховым резервом с учетом актуарных расчетов и реальных особенностей пенсионного рынка. Это позволит повысить устойчивость фондов и поможет им эффективнее управлять рисками. Об этом заявила председатель совета директоров НПФ «БУДУЩЕЕ» Галина Морозова на пленарном заседании десятого «Московского актуарного форума».
В ходе выступления спикер рассказала о вызовах, с которыми столкнулись НПФ в последнее время. Справляться с ними помогает качественная работа актуариев, отметила эксперт. Среди основных вызовов отрасли — влияние законодательных изменений на актуарный климат негосударственных пенсионных фондов. Галина Морозова отметила, что новый подход к управлению страховым резервом фондов изменил порядок его формирования, использования и размещения. Теперь НПФ не могут самостоятельно устанавливать его объем, что увеличивает риски. По мнению Галины Морозовой, ограничение размера отчислений в страховой резерв в кризисных ситуациях может привести к нехватке средств для компенсации дефицита и выполнения обязательств перед клиентами. Помимо этого, изменение порядка распределения доходов пенсионных резервов усложнило прогнозирование обязательств НПФ.
Председатель совета директоров НПФ «БУДУЩЕЕ» уточнила, что текущие законодательные требования не учитывают обязательства фондов, при том что те несут ответственность за свои инвестиционные стратегии и запуск новых продуктов. Спикер предлагает предоставить НПФ возможность гибко управлять страховым резервом в объеме, соответствующем актуарной оценке рисков, и использовать его при неблагоприятных рыночных событиях. В частности, эксперт предлагает разрешить пополнять страховой резерв за счет инвестиционного дохода в соответствии с рекомендациями актуария. «Если риск лежит на пенсионном фонде, значит, НПФ и должен им управлять, обладая для этого необходимыми инструментами», — подчеркнула Галина Морозова.
Во время выступления эксперт отметила, что пенсионная отрасль за последние годы показала себя как одна из динамично развивающихся. Помимо регуляторных нововведений, серьезным вызовом для НПФ стал переход на международный стандарт финансовой отчетности — МСФО 17. «В отчетности много показателей, которые фонды могут посчитать только силами актуариев. Теперь актуарные расчеты интегрированы в бухгалтерский учет и напрямую влияют на отчетность, в том числе и на финансовый результат компании», — поделилась спикер.
Актуарии сегодня задействованы не только в запуске новых продуктов, например таких, как программа долгосрочных сбережений (ПДС), но и в активной их реализации, продолжила Галина Морозова. Эксперт объяснила это тем, что по новым продуктам нет многолетней истории и статистики, поведенческая модель клиентов еще не сформирована. Кроме того, повлиять на поведение клиента могут дополнительные регуляторные изменения. «ПДС работает всего два года. Мы понимаем, что правила игры могут измениться. При этом нам необходимо прогнозировать, как поведет себя клиент в 2030 году. В этих условиях именно актуарий становится тем специалистом, который фактически определяет, как будет выглядеть финансовый результат и какие параметры продукта следует учитывать», — отметила эксперт.
Делясь собственным опытом, Галина Морозова рекомендовала негосударственным пенсионным фондам иметь в штате не менее двух актуариев, а также привлекать одного-двух независимых специалистов для внешней оценки и проверки расчетов. При этом спикер обратила внимание на дефицит таких кадров в пенсионной отрасли. Для решения ситуации спикер предложила развивать профильное образование в вузах, актуализировать существующие направления с учетом современных требований, популяризировать профессию актуария среди молодежи и запускать программы повышения квалификации совместно с профильными вузами, участниками рынка и Банком России.