Секвестр на зарубежных счетах

The Wall Street Journal (WSJ) проанализировала показатели 60 крупных американских компаний, каждая из которых еще в 2011 г. имела на зарубежных счетах как минимум $5 млрд. Средства на их счетах за пределами США в 2012 г. выросли на $166 млрд, а их совокупный объем увеличился с $1,13 трлн до $1,3 трлн. Более 40% общей годовой прибыли этих компаний таким образом было выведено из-под налогообложения в США. Эти средства также недоступны для выплаты дивидендов, выкупа акций или осуществления инвестиций в США.

Тенденция наиболее заметна в секторе высокотехнологичных компаний и сфере здравоохранения (26 из 60 исследованных): на них приходится $120 млрд, или 75% прироста средств на зарубежных счетах в 2012 г.

У некоторых компаний на счетах зарубежных подразделений сосредоточен практически весь объем денежных средств. Так, Johnson & Johnson на 30 декабря 2012 г. располагала $14,9 млрд, $14,8 млрд из них находилось на счетах иностранных «дочек». У 10 исследованных WSJ компаний средства на зарубежных счетах, накопленные в 2012 г., превысили прибыль, отраженную в отчетности. Например, фармацевтическая Abbott Laboratories показала прибыль в $6 млрд, средств на ее зарубежных счетах (не облагаемых налогами) стало больше на $8,1 млрд.

Американское налоговое законодательство позволяет не декларировать и не платить налогов с прибыли зарубежных подразделений при условии, что эти деньги не возвращаются в США. Большая часть продаж многих крупных американских компаний приходится на быстро растущие зарубежные рынки, но некоторые при этом еще и оформляют наиболее ценные патенты и лицензии на зарубежные филиалы, увеличивая таким образом их прибыль.

Microsoft за финансовый год, закончившийся 30 июня 2012 г., увеличила активы зарубежных подразделений на $16 млрд до $60,8 млрд. Чистая прибыль Microsoft за тот же период составила $17 млрд. Компания утверждает, что 93% доналоговой прибыли за 2012 г. обеспечили ее зарубежные операции. При этом, по данным исследования, проведенного комитетом сената США, за счет передачи прав на интеллектуальную собственность зарубежным подразделениям Microsoft в 2011 г. сэкономила на налогах в США примерно $4 млрд.

19 из 60 исследованных компаний раскрыли информацию о сумме налогов, которую они бы заплатили, если бы вернули в США всю прибыль зарубежных подразделений, – на $98 млрд больше фактической. Это больше, чем автоматический секвестр расходов на 2013 г., который вступил в силу с марта и составляет $85 млрд.

По оценкам объединенного комитета по налогообложению конгресса США, если бы зарубежные доходы американских компаний облагались налогом в полном объеме, только в этом году бюджет мог бы получить дополнительно $42 млрд.