ЦМТ оценили в $645 млн
В среду была закрыта книга заявок на покупку акций Центра международной торговли в РТС. Число заявок превысило объем размещения более чем в два раза, сообщила “Ведомостям” Наталия Тетруева, исполнительный директор инвесткомпании “Тройка Диалог”, которая выступает организатором IPO. В ходе размещения 18% акций ЦМТ привлек $105 млн. Источник, знакомый с ситуацией, рассказал, что до размещения капитализация компании (акции ЦМТ включены в котировальный лист РТС board в феврале 2001 г.) была оценена в $540 млн. Учитывая 18% выпущенных так называемых казначейских акций, которые и были проданы в среду, стоимость компании выросла до $645 млн. В “Тройке Диалог” говорят, что цена за акцию составила $0,54. Ранее источник, знакомый с ходом размещения, рассказывал, что акции планировалось продать в диапазоне $0,52–0,6, ЦМТ был оценен независимым оценщиком в $840 млн. Всего же планировалось привлечь $102–120 млн. В ЦМТ прокомментировать размещение не смогли, но в “Тройке Диалог” результатами IPO остались довольны. “Основная цель заключалась в определении рыночной стоимости компании и привлечении средств для реализации новых проектов. Эта цель была достигнута”, – говорит Тетруева.
Аналитик “Атона” Татьяна Капустина отмечает, что обычно в преддверии новогодних праздников инвесторы предпочитают не вкладывать деньги в новые акции, так как идет закрытие финансовой отчетности и фиксирование существующего портфеля. Тут же интерес к ценным бумагам ЦМТ был на достаточно высоком уровне, причем размещение прошло по оптимальным для инвесторов и компании показателям.
С этим согласен и начальник отдела анализа долгового рынка “Велес Капитала” Иван Манаенко. “Учитывая не самое удачное время размещения и специфику компании, результат IPO очень неплохой”, – говорит он. По его словам, из-за долгой ликвидности акций ЦМТ не исключено, что часть пакета осталась у инвесторов. Эти акции будут временно исключены из биржевого процесса до тех пор, пока они не будут увеличиваться в цене.
По словам Томаса Дукалы, замдиректора Jones Lang LaSalle, цена недвижимости ЦМТ составляет $3200–3500 за 1 кв. м общей площади существующего комплекса, т. е. $640–700 млн.
В середине 2005 г. фонд Raven Russia в ходе IPO на Лондонской фондовой бирже (LSE) привлек более $266 млн, которые инвестировал в российскую недвижимость, в частности приобрел складские терминалы. Из публичных западных компаний на российском рынке недвижимости присутствует швейцарская Eastern Property Holdings, которая владеет бизнес-центром “Берлинский дом” на Петровке и блокпакетами акций компаний “Мосмарт” и “Гиперцентр-7”.