Аферист из Morgan Stanley

Сотрудник Morgan Stanley, обещавший клиентам купить надежные госбумаги, приобретал вместо них "мусорные" облигации. Теперь ему светит тюрьма, а банку - серьезные разбирательства с регуляторами.

В середине февраля полиция Пуэрто-Рико арестовала Карлоса Сото, брокера местного филиала Morgan Stanley. Он обвиняется в обмане клиентов и незаконном присвоении их средств. В течение 10 лет Сото принимал от богатых пуэрториканцев инвестиции на миллионы долларов, уверяя, что вкладывает деньги в низкорисковые госбумаги. На самом деле он покупал высокодоходные облигации, рискуя чужими деньгами. Однако формально клиенты внакладе не оставались - Сото обеспечивал инвесторам обещанный доход, оставляя себе остальную прибыль. Всего оборотистый брокер управлял активами на $50 млн. Однако регуляторы считают, что один Сото такую аферу провернуть не мог.

Сразу же после ареста Сото Morgan Stanley, признав нарушения, сообщил о готовности вести любое сотрудничество с властями. При этом банк официально заявил, что Сото обманывал не только инвесторов, но и сам Morgan Stanley. Возможные издержки клиентов инвестбанк согласился возместить. "Сейчас мы проверяем отчетность. Разумеется, все, кто пострадал от махинаций Сото, получат компенсацию", - говорится в открытом письме Morgan Stanley.

Однако все может оказаться не так просто. Комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) считает, что к некоторым операциям с активами клиентов Сото может быть непричастен. Ведь в Morgan Stanley работает система управления рисками, которая отследила бы мошенничество Сото. "Комиссия сейчас расследует, как работает эта система", - заявила Элис Джонсон, юрист SEC.

Регуляторы полагают, что схема махинаций слишком сложна, чтобы ее мог разработать один человек, да к тому же в обход мониторинговых систем одного из крупнейших инвестбанков мира. Сото размещал деньги на счетах в других банках, говоря клиентам, что инвестиции будут осуществляться через несуществующее "институциональное подразделение" Morgan Stanley. Как утверждает сам Сото, инвестбанк не знал о его операциях.

В этом уверены далеко не все. По информации источников, в 1992 г. , когда Сото работал брокером в Dean Witter, объединившейся в 1997 г. с Morgan Stanley, он открыл два счета на некую компанию ICR. Всех за исключением одного представителей фирмы, которые якобы заключали с Сото договор, как выяснилось позже, не существует. А тем единственным оказалась жена Сото. По внутренним регламентам Dean Witter Сото был обязан предоставлять своему начальству отчетность по работе со всеми счетами, включая и этот.

Хотя выяснить истинное положение дел регуляторам еще только предстоит, многие специалисты уже отметили, что признание Morgan Stanley характеризует банк с хорошей стороны. "Составлять договоры с инвесторами - большое искусство. Можно всегда сформулировать все так, что любые инвестиции [будь то в рисковые или надежные ценные бумаги] окажутся формально верными. А если что-то случится - говорить: ну, мы же вас предупреждали! " - убежден адвокат Чарльз Остин. (WSJ, 3. 03. 2004, Михаил Мирошниченко)