Россияне начали возвращаться к накоплениям
Они кладут средства на накопительные счета либо оформляют более длинные депозиты
В октябре россияне активнее открывали новые долгосрочные вклады, говорят банкиры. Уже в ноябре динамика привлечения средств вернулась к стандартным сезонным показателям, и к концу года ожидают дальнейшего роста
Граждане постепенно начинают возвращать деньги на банковские вклады после сентябрьского оттока – о стабилизации ситуации в октябре – ноябре «Ведомостям» рассказали представители Сбербанка, ВТБ, «ФК Открытие», Совкомбанка, Россельхозбанка, Московского кредитного банка (МКБ), «Почта банка», банков «Уралсиб», Дом.РФ и «Хоум кредит».
Спрос на классические рублевые сбережения в ВТБ увеличился во всех сегментах вкладчиков, отмечает его представитель: за октябрь клиенты банка открыли почти 300 000 вкладов на сумму более 320 млрд руб. ВТБ рассчитывает, что его рублевый портфель пассивов на конец года составит 4,3 трлн руб., увеличившись на 18% с начала года. В Совкомбанке также видят приток средств на розничные депозиты в октябре – ноябре: по состоянию на 13 ноября прирост превысил 3,7 млрд руб.
Сбербанк наблюдал увеличение спроса на наличные в конце сентября – октябре, но тенденции по досрочному закрытию вкладов не было, сказал его представитель, уточнив, что в октябре портфель пассивов вырос (абсолютных цифр он не назвал). В «ФК Открытие», Россельхозбанке и «Уралсибе» также зафиксировали в октябре рост и стабилизацию накоплений в рублях во вкладах и накопительных счетах. В «ФК Открытие» это произошло за счет новых клиентов, в Россельхозбанке – благодаря тому, что люди пенсионного и предпенсионного возраста открывали и пополняли депозиты, отмечают представители банков.
Что происходит со вкладами
По данным Банка России, в первый месяц осени россияне изъяли с вкладов почти 500 млрд руб. – основной отток начался после объявления 21 сентября частичной мобилизации. В это время увеличилось количество уехавших из страны людей, которые брали с собой наличные деньги. За сентябрь объем наличных денег в обращении (вне Банка России) возрос почти на 1 трлн руб., достигнув 15,1 трлн руб., следует из статистики ЦБ. Но в октябре показатель продолжил расти, прибавив 330 млрд руб. до 15,4 трлн руб.
На фоне оттока ликвидности банки стали повышать ставки по вкладам. В первой декаде ноября средневзвешенная ставка топ-10 банков, привлекающих наибольший объем депозитов физлиц, оказалась на уровне 6,98% – с конца сентября она выросла на 0,44 п. п., следует из данных ЦБ.
За неделю с 7 по 13 ноября индексы доходностей по депозитам в топ-50 крупнейших кредитных организаций выросли на 0,05–0,08 п. п., следует из данных мониторинга финансового маркетплейса «Финуслуги». Средние значения составили 6,74–7,23% годовых: по депозитам на три месяца – 6,74% (+ 0,05 п. п.), на шесть – 7,11% (+0,05 п. п.), на год – 7,23% (+0,08 п. п.). При этом ключевая ставка с конца сентября остается на уровне 7,5%.
Рост ставок в сочетании с удовлетворением спроса на наличные стабилизировали ситуацию на рынке депозитов, отмечает ЦБ в последнем докладе о денежно-кредитной политике: к концу октября отток средств с депозитов населения практически завершился.
Сейчас ситуация возвращается к началу года, когда средства с закрывающихся вкладов либо возвращаются на текущие и накопительные счета, либо оформляются на депозиты на срок от шести месяцев, отмечает лидер подразделения «Сбережения и инвестиции» «ФК Открытие» Александр Бородкин. Розничные клиенты в октябре предпочитали открывать вклады сроком от года, подтвердил представитель МКБ. В «Почта банке» с конца октября также фиксируют переток средств из краткосрочных вкладов в более длинные, добавляет руководитель службы пассивов и комиссионных продуктов банка Геннадий Чаусов: в первой половине ноября объем депозитов сроком на 1 год увеличился в 3 раза, а на 1,5 года – в 2 раза. При этом доля вложений на год в структуре портфеля банка выросла на 15 п. п. и сейчас составляет 35%, а доля депозитов на 6 месяцев сократилась на 20 п. п., но все еще остается самой существенной – 45%.
Рост спроса на долгосрочные вклады связан с повышением ставок по ним, а также желанием клиентов зафиксировать высокую доходность на более длительный период в текущих условиях, считает Чаусов. Повышение интереса к долгосрочным вкладам может объясняться и изменением потребительского поведения в пользу сберегательной модели, считает заместитель директора группы рейтингов финансовых институтов агентства НКР Егор Лопатин. Часть населения могла отложить крупные покупки (например, авто, квартиры, ремонт) до стабилизации ситуации, разместив средства на долгосрочных вкладах по более высоким ставкам, объясняет он. Кроме того, из доступных средств инвестирования депозиты являются наиболее консервативном вариантом с минимальными рисками, напоминает директор банковских рейтингов НРА Константин Бородулин.
Что будет дальше
Официальные данные по динамике банковского сектора публикуются с задержкой, поэтому неизвестно, сформировался ли тренд на возврат денежных средств в банки в октябре и ноябре, говорит главный аналитик Совкомбанка Наталья Ващелюк. По ее словам, устойчивый приток денег сформируется в декабре, так как кредитные организации начнут предлагать сезонные вклады с повышенными ставками. Рост портфеля в ноябре и декабре бывает максимальным из-за традиционного для конца года увеличения среднерыночных ставок, подтверждает главный управляющий директор банка «Хоум кредит» Андрей Спиваков.
Также в декабре часть компаний выплачивает премии и бонусы, что обычно приводит к увеличению средств населения в банках, добавила Ващелюк. Увеличение остатков на депозитах также может произойти за счет традиционного в конце года роста социальных и других выплат, добавляет руководитель группы рейтингов финансовых институтов АКРА Валерий Пивень.
На 0,96% упал во вторник индекс Мосбиржи
Бенчмарк российского фондового рынка во вторник, 15 ноября, упал на 0,96% до 2223,26 пункта. Его долларовый аналог, индекс РТС, потерял за день 0,89%, опустившись до 1159,59 пункта. Доллар во вторник подешевел на 7 коп. до 60,48 руб., евро, наоборот, подорожал на 42 коп. до 62,72 руб. Стоимость юаня выросла на 1 коп. до 8,55 руб. Лидерами роста 15 ноября стали бумаги ПИК (4,9%), Polymetal (1,86%), Мосбиржи (0,87%), МТС (0,83%) и «Фосагро» (0,11%). Среди лидеров снижения во вторник оказались бумаги «Детского мира» (-7,05%), ГМК «Норникель» (-2,55%), «Роснефти» (-2,17%), En+ Group (-2,17%) и UC Rusal (-1,96%). Фиксация прибыли инвесторами и, как следствие, коррекция на рынке были ожидаемыми после трех сессий роста подряд, обращает внимание инвестиционный стратег «БКС мир инвестиций» Александр Бахтин. К тому же, продолжает эксперт, цены на нефть откатились в район $92–93, потеряв за день почти 1% стоимости. Внешний фон остается умеренно позитивным, считает стратег. В США замедляется инфляция: в октябре потребительские цены в США выросли на 7,7% в годовом измерении, в сентябре – на 8,2%. Но китайские макроданные не радуют инвесторов – объем промышленного производства за октябрь вырос на 5% г/г против прогноза 5,2%. В среду ожидается публикация отчета ЕЦБ о финансовой стабильности, напоминает Бахтин. В фокусе внимания инвесторов также могут быть заявления на саммите G20. Из важной статистики среды стратег выделяет данные по розничным продажам и объемам промпроизводства в США в октябре. В России Минфин проведет аукционы по размещению ОФЗ, а МТС опубликует финансовые результаты по МСФО за III квартал 2022 г., резюмирует эксперт. По оценкам БКС, 16 ноября индекс Мосбиржи будет формироваться в пределах 2150–2275 пунктов, пара доллар/рубль может двигаться в пределах 59,5–61,5.
На текущий момент очевидный тренд на возвращение к динамике конца 2021 – начала 2022 г., говорит Бородкин. Тенденция роста долгосрочных вкладов будет только набирать обороты, считает Чаусов: уже в I квартале следующего года их доля может приблизиться к уровню прошлого года – 70–80%. В банке Дом.РФ также ожидают, что рост сбережений продлится как минимум до середины января 2023 г., сказал директор подразделения «Управление продажами» банка Кирилл Варенцов.
В случае сохранения внешнего фона ставки по банковским вкладам продолжат свой рост и в декабре индекс Банка России вполне может превысить 8%, написал в своем Telegram-канале вице-президент Ассоциации банков России Алексей Войлуков.
Пивень из АКРА не уверен, что во вкладах будет существенный рост средств к концу года: банковские ставки пришли к достаточно низким значениям, у населения может возникнуть больший интерес к возвращению на рынок ценных бумаг, считает он. Кроме того, возможно развитие тенденции к переводу средств населением в зарубежные банки и обычного для декабря всплеска потребительской активности.