Добытчики нефти и газа в России за 10 месяцев 2022 года заработали 2,3 трлн рублей

Сальдо прибылей и убытков российских компаний в сфере добычи нефти и газа за январь – октябрь 2022 г. составило 2,28 трлн руб., следует из статистики Росстата. Показатель снизился на 19,4% в годовом выражении, но значительно улучшился по сравнению с первым полугодием этого года.

Из статистики следует, что по итогам 10 месяцев 57,4% компаний в этой сфере были прибыльными, остальные – убыточными. После усиления антироссийских санкций правительство РФ позволило компаниям не раскрывать финансовую отчетность. Такая мера действует до 1 июля 2023 г.

По данным ведомства, за 10 месяцев успешные нефтегазодобытчики получили прибыль в 2,89 трлн руб. В годовом выражении показатель вырос на 1,2%, инфляция же за это время составила почти 12%.

Суммарные убытки добывающих компаний в январе – октябре 2022 г. увеличились в 24 раза по сравнению с аналогичным периодом 2021 г. и составили 610,6 млрд руб. При этом за октябрь 2022 г. накопленные с начала года убытки компаний отрасли сократились впервые с июля – на 288,2 млрд руб. По итогам января – октября убытки снизились на 32% к показателю за девять месяцев.

Рост убытков нефтегазодобывающей отрасли за 10 месяцев стал рекордным среди всех отраслей экономики, но по сравнению с результатами первого полугодия 2022 г. к ноябрю ситуация значительно улучшилась. За первые шесть месяцев этого года добытчики нефти и газа нарастили убытки в рекордные 49 раз до 1,1 трлн руб., но при этом и прибыль увеличилась в годовом выражении на 39,4% до 2,15 трлн руб. Сальдо прибылей и убытков отрасли составило 1,02 трлн руб. – на 32,8% ниже, чем в первом полугодии 2021 г.

Показатели I квартала 2022 г., когда антироссийские санкции только начинали усиливаться, были в целом позитивными. Нефтегазодобытчики в январе – марте нарастили прибыль в 2,4 раза в годовом выражении – 1,9 трлн руб. Убытки отрасли увеличились в 7,6 раза до 160,7 млрд руб. При этом сальдо прибылей и убытков за три месяца выросло в 2,2 раза по сравнению с показателем I квартала 2021 г. и составило 1,7 трлн руб.

Несмотря на рост убытков отрасли, общие нефтегазовые доходы России, по данным Минфина, за 10 месяцев 2022 г. увеличились на 39,2% до 8,9 трлн руб. («Ведомости» писали об этом 8 ноября). По последним данным министерства, за 11 месяцев года доходы бюджета увеличились на 34,2% до 9,8 трлн руб.

По данным Росстата, добыча нефти за 10 месяцев 2022 г. выросла на 2,4% год к году до 443,2 млн т. При этом добыча природного газа снизилась на 13% по сравнению с 10 месяцами 2021 г. до 474 млрд куб. м, а попутного – на 0,7% до 82,2 млрд куб. м.

«Ведомости» направили запросы в Минэнерго и крупнейшие нефтегазовые компании.

После начала СВО и усиления антироссийских санкций давление на нефтегазодобывающую отрасль России значительно выросло. США, Великобритания и Евросоюз ввели эмбарго на поставки нефти и нефтепродуктов из России. По предложению стран семерки (G7; входят Великобритания, Германия, Италия, Канада, США, Франция и Япония), к которому присоединились страны ЕС, был введен потолок цен на российскую нефть на уровне $60/барр. С 5 февраля 2023 г. вступит в силу потолок цен на нефтепродукты из РФ, но его уровень пока не установлен.

В результате российским нефтяникам пришлось перенаправлять поставки с европейского рынка на азиатский и продавать нефть с дисконтом к эталонной Brent. На максимуме дисконт приближался к $35/барр., а в ноябре – декабре составляет около $25–30/барр.

Российский газ в 2022 г. не попал под санкции, но его поставки по трубопроводам в Европу значительно сократились. Транзит через газотранспортную систему Украины ведется только через одну из двух станций (за 22 декабря – 41,6 млн куб. м), поставки через трубопровод Ямал – Европа фактически прекратились в конце 2021 г., а «Северный поток – 1» и незапущенный «Северный поток – 2» подверглись диверсиям в конце сентября. Сейчас поставки газа в Европу продолжаются по ответвлению от «Турецкого потока» (21 декабря было поставлено 37 млн куб. м).

Руководитель Центра развития энергетики Кирилл Мельников поясняет, что убытки нефтегазодобывающих компаний росли из-за резкого укрепления рубля к доллару на фоне небольшого роста цен на Urals с учетом дисконтов по сравнению с концом 2021 г. Затем убытки отрасли стали снижаться из-за восстановления добычи летом и осенью, сокращения дисконта на Urals и некоторого ослабления рубля.

Эксперт по фондовому рынку «БКС мир инвестиций» Евгений Миронюк обращает внимание, что в 2022 г. пострадали практически все российские компании отрасли, за исключением «Новатэка», нарастившего поставки сжиженного природного газа в Европу. Меньше других в отрасли пострадали «Роснефть» и «Лукойл», добавляет он. Наибольший ущерб получили компании, у которых нет устойчивого доступа к экспорту и собственной переработки и которые были вынуждены существенно снизить добычу весной, отмечает Мельников.

Аналитики ожидают, что I квартал 2023 г. станет самым тяжелым для нефтяников, которым понадобится время для дальнейшей переориентации поставок. По мнению Миронюка, в первом полугодии 2023 г. цена Brent вырастет до $90–95/барр., а к концу года снизится в среднем до $80/барр. При этом спред Urals к Brent в I квартале 2023 г. может достичь максимальных $38/барр., а к IV кварталу – опуститься ниже $20.

По данным биржи ICE, 22 декабря февральские фьючерсы на Brent торговались по $82,88/барр.