Росимущество может продать 10,9% «Алросы» в Гонконге

Вице-премьер Юрий Трутнев намерен обсудить с президентом «Алросы» Андреем Жарковым возможность размещения части принадлежащего государству пакета акций компании – 10,9% – на азиатских биржах, в том числе в Гонконге. Об этом рассказал сам вице-премьер в интервью ТАСС. Других параметров возможного размещения Трутнев не назвал. Всего от продажи пакета в «Алросе» (доля Росимущества – 43,9%) государство рассчитывает выручить более 60 млрд руб., заявил в минувшую пятницу министр экономического развития Алексей Улюкаев в интервью «России 24». Ранее чиновники называли цифру «минимум 50 млрд руб.». В пятницу 10,9% «Алросы» на Московской бирже стоили 59,1 млрд руб.

Идет ли речь о продаже на Гонконгской бирже всех 10,9% или части этого пакета и когда может состояться размещение, представитель Трутнева не сказал. Пресс-служба Минфина не ответила на вопросы «Ведомостей», представитель Росимущества комментировать слова Трутнева отказался, а представитель Минэкономразвития сообщил, что «сейчас речь идет о размещении 10,9% акций «Алросы» на Московской бирже в 2016 г.».

Никаких финальных решений о площадке для размещения госпакета «Алросы» пока не принято, не выбран даже консультант, говорит федеральный чиновник. Подготовка к продаже госпакета в Гонконге может затянуться более чем на год, замечает его коллега в финансово-экономическом блоке правительства: «Чтобы понять, какие от этого будут плюсы, необходимо дополнительное обсуждение».

Менеджмент «Алросы» уже проводил в странах Азии предварительное роуд-шоу, рассказал «Ведомостям» инвестор, принимавший в нем участие. Всего Росимущество может продать, не нарушив акционерного соглашения с Якутией, 18,9% – вполне возможно, что 10,9% хотят разместить в этом году на Московской бирже, а еще 8% – в Гонконге, рассуждает он. Сам Жарков говорил, что менеджмент «Алросы» провел презентацию компании в рамках недавней рабочей поездки Трутнева в Японию, Гонконг и Сингапур – и увидел интерес к ней.

Идея размещения акций «Алросы» в Гонконге запоздалая, считает президент Российско-китайского аналитического центра Сергей Санакоев: два года назад частные китайские инвесторы вели себя гораздо активнее и считали перспективным участие в проектах развития Дальнего Востока. А сейчас, по его мнению, размещение в Гонконге может и не вызвать ажиотажа. Сомневается в возможности заработать более 60 млрд руб. на продаже акций «Алросы» в Гонконге и управляющий активами General Invest Денис Горев: «Ситуация и на финансовых рынках, и на рынке бриллиантов не самая лучшая».

В 2010 г. UC Rusal стала первой российской компанией, разместившей акции на Гонконгской бирже: 10,6% за $2,24 млрд. С тех пор никто из российских компаний не выходил на биржу Гонконга, так что, если это попытается сделать «Алроса», получится эксперимент, говорит частный китайский инвестор, интересующийся активами в горно-металлургическом секторе. Сама по себе «Алроса» – хороший актив, а в Гонконге работает несколько глобальных ювелирных компаний и, возможно, они будут заинтересованы получить миноритарную долю в «Алросе», предполагает он. Но важно будет найти местную компанию для сопровождения сделки, чтобы исключить риски, связанные с непониманием специфики российского рынка китайскими инвесторами, предупреждает собеседник «Ведомостей».

Размещение UC Rusal проходило трудно, основная сложность состояла в том, что инвесторы не были знакомы не только с компанией, но и с российским бизнесом вообще, подтверждает представитель UC Rusal. Компании пришлось выпустить проспект эмиссии на китайском языке, а затем публиковать отчетность и существенные факты по-китайски, вспоминает бывший сотрудник UC Rusal, участвовавший в размещении. Около 4% допэмиссии купили китайские инвесторы, остальное – международные; в итоге книга заявок была переподписана. Но китайские инвесторы оказались очень въедливыми: во время посещений производств осматривали абсолютно все и задавали подробнейшие вопросы, в том числе и технические, вспоминает он.